International Business Expansion: Strategies for Entering the Indian Retail & E-Commerce Market

Abstract

Esta tesis examina las consideraciones estratégicas y los factores institucionales que configuran la expansión de empresas internacionales del sector “retail” y del comercio electrónico en el mercado indio. Explora cómo la globalización y la digitalización han transformado las dinámicas tradicionales de entrada a mercados, generando nuevas oportunidades al mismo tiempo que amplifican la complejidad regulatoria y operativa. La investigación integra teorías clave de negocios internacionales (incluyendo el paradigma OLI, el modelo Uppsala, la Economía de los Costes de Transacción y el marco Coste-Control-Riesgo-Retorno (CCRR)) con perspectivas de la Economía Política Internacional como el Institucionalismo Liberal y el Constructivismo. Este enfoque interdisciplinar permite un análisis integral de cómo tanto las capacidades a nivel empresarial como los entornos institucionales a nivel estatal influyen en las estrategias de internacionalización. Un estudio de caso comparativo sobre la entrada de Amazon y Walmart en India sirve como base empírica, destacando dos enfoques contrastantes de expansión en un mercado emergente impulsado por lo digital y regulado. El análisis revela que las tendencias demográficas y económicas, las normativas sobre IED y la infraestructura digital desempeñan un papel fundamental en las decisiones estratégicas de las empresas. Asimismo, demuestra que el éxito en el mercado depende no solo de los activos tecnológicos internos o la fortaleza financiera, sino también de la capacidad de adaptarse al entorno empresarial único y cambiante de India. La tesis concluye con un conjunto de recomendaciones estratégicas ingresar en el dinámico y competitivo panorama minorista indio.

This thesis examines the strategic considerations and institutional factors that shape the expansion of international retail and e-commerce firms into the Indian market. It explores how globalization and digitalization have transformed traditional market entry dynamics, creating new opportunities while also amplifying regulatory and operational complexity. The research integrates key international business theories (including the OLI paradigm, Uppsala Model, Transaction Cost Economics, and the Cost-Control-Risk-Return (CCRR) framework) with International Political Economy perspectives such as Liberal Institutionalism and Constructivism. This interdisciplinary approach allows for a comprehensive analysis of how both firm-level capabilities and state-level institutional environments influence internationalization strategies. A comparative case study of Amazon and Walmart’s entry into India serves as the empirical foundation, highlighting two contrasting approaches to expansion in a digitally driven, regulated emerging market. The analysis reveals that demographic and economic trends, Foreign Direct Investment regulations, and digital infrastructure play a critical role in shaping firms’ strategic choices. It also demonstrates that market success is contingent not only on internal technological assets or capital strength, but also on the ability to adapt to India’s unique and evolving business environment. The thesis concludes with a set of different strategic recommendations for companies entering India’s fast-growing and competitive retail landscape.