Criterios para la creación y evaluación de carteras en el mercado de valores español

Abstract

El presente Trabajo de Fin de Grado estudia la metodología necesaria para la construcción de carteras de inversión. Con base en un estudio bibliográfico de los para el diseño de las carteras de inversión. Se analizan los tipos de activos financieros que potencialmente se pueden incluir en la cartera y posteriormente se hace una selección de activos específicos de acuerdo con la metodología expuesta. Se estudian las principales medidas de la performance (Alpha de Jensen, Ratio de Treynor y Ratio de Sharpe) cuya aplicación permite evaluar el desempeño de las carteras y se mide el desempeño obtenido de la cartera. Todos estos conceptos de aplican de manera empírica creando nuestra propia cartera de inversión a corto plazo y evaluando su rendimiento mediante las medidas de la performance.

The present Bachelor's Thesis examines the necessary methodology for constructing investment portfolios. Based on a bibliographic study of the design of investment portfolios, the types of financial assets that can potentially be included in the portfolio are analyzed. Subsequently, a selection of specific assets is made according to the methodology outlined. The main performance measures (Jensen's Alpha, Treynor Ratio, and Sharpe Ratio) are studied, whose application allows evaluating the performance of the portfolios, and the performance of the portfolio is measured. All these concepts are applied empirically by creating our own short-term investment portfolio and evaluating its performance using performance measures.