Hipótesis de normalidad de los rendimientos en el mercado de valores español

Abstract

El presente trabajo se basa en un estudio teórico y práctico de la hipótesis de Normalidad. En el análisis de series de datos financieros que ocurren en el tiempo es muy importante verificar si estos datos cumplen la suposición de si siguen la distribución Normal de frecuencias, dato clave para la determinación del nivel de rentabilidad y riesgo de una cartera de activos. Estudios recientes observan un cierto grado de no-normalidad en eventos de crisis que han tenido lugar en los últimos años. Mediante la metodología de contraste de hipótesis se pretende contrastar si los rendimientos del Banco Popular siguen la distribución Normal o no, en cuyo caso se evaluarán las causas que han podido llevar a rechazar la hipótesis nula y se obtendrán conclusiones acorde al estudio empírico realizado acerca de la distribución y la aplicación práctica del mismo.