Energy efficiency as an instrument of regional development policy? The impact of regional fiscal autonomy

Abstract

Este documento analiza el impacto en todo el sistema del aumento de la eficiencia energética de los hogares en un contexto regional, utilizando a Escocia como ejemplo. Muestra que las mejoras en la eficiencia energética de los hogares generalmente brindan un 'doble dividendo' de un estímulo económico regional y una reducción en el uso de energía. Sin embargo, la compensación entre los dos es sensible al grado de autonomía fiscal regional y, por lo tanto, es probable que varíe entre las regiones. El uso de impuestos para apoyar la implementación de programas de mejora de la eficiencia energética impacta negativamente en la competitividad, a menos que los trabajadores estén dispuestos a aceptar salarios más bajos después de impuestos para financiar el gasto público en la mejora de la eficiencia energética de los hogares.

This paper analyses the system-wide impact of increased household energy efficiency in a regional context, using Scotland as an example. It shows that household energy efficiency improvements typically deliver a ‘double dividend’ of a regional economic stimulus and reduction in energy use. However, the trade-off between the two is sensitive to the degree of regional fiscal autonomy, and so is likely to vary across regions. The use of taxation to support the implementation of energy-efficiency improvement programmes negatively impacts competitiveness, unless workers are willing to accept lower after-tax wages to fund public spending on improving household energy efficiency.