Análisis de Basilea III en las entidades financieras españolas : estudio de la implantación de las medidas regulatorias aprobadas en los Acuerdos de Basilea en las entidades financieras españolas

Abstract

Uno de los elementos clave para que la economía de un país funcione es lograr un sistema financiero estable, que cuente con entidades de crédito resistentes y sanas. Las entidades de crédito cumplen una función esencial en la economía nacional e internacional, se encuentran situadas en el centro del proceso de intermediación entre los ahorradores y los inversores y proporcionan servicios financieros fundamentales. La crisis financiera ha puesto en jaque la solvencia y la liquidez de las entidades financieras de todo el mundo, incluidas las españolas. A pesar de gozar de una relativa buena salud, el sistema financiero español se ha visto alterado debido al impacto de la crisis, especialmente sobre las cajas de ahorros. Esto ha supuesto una gran reestructuración del sistema financiero y el organismo encargado de dicha reestructuración ha sido el FROB. El crecimiento económico y la estabilidad financiera son las grandes preocupaciones que mueven a las autoridades económicas en la actualidad. Para impulsar este crecimiento es necesario, entre otros factores, que el crédito bancario vuelva a la economía real y se financie a las empresas, para lo que se necesita contar con entidades de crédito sanas, que estén bien capitalizadas y que gestionen adecuadamente sus riesgos. (Ibáñez et al, 2013). En cuanto a la estabilidad financiera, los reguladores están tratando de conseguir este hecho mediante reformas y medidas, y una de las más importantes es Basilea III. Impulsada a través del Comité de Basilea formado por miembros del G-20, Basilea III, es el tercer acuerdo de Basilea y en él establece requerimientos más exigentes que los anteriores en materia de solvencia y de liquidez. Basilea III recomienda introducir unos colchones de capital adicionales con el objetivo que sirvan de protección en periodos de alteraciones. Además quiere una banca más liquida, más vigilada y con mayor supervisión. Estas recomendaciones no tienen fuerza de ley, por lo que es responsabilidad de cada estado el introducirlas en sus ordenamientos jurídicos. Este trabajo ha analizado el impacto que estas reformas, introducidas en el nuevo marco regulatorio, tienen sobre el sistema financiero español a través del estudio de los principales bancos del Ibex-35 y ha intentado corroborar que son medidas que sirven para evitar que las futuras crisis tengan un menor impacto en los sistemas financieros de todo el mundo.

One of the essential elements, for an economy of a country to work well, is to achieve a stable financial system, with resistant credit entities. Credit companies play a basic and at the same time important role in the national and international economy of a country. They are to be found in the center of the financial system and their aim is to control the flow of resources between savers and investors, who then offer main financial services. The financial crisis has shoved to a low point the solvency and liquidity of the financial entities all across the world, the Spanish ones included. Although the Spanish financial system finds itself in a healthy state, it has been altered due to the impact of the crisis. The savings banks have been the most affected by this. This, consequently, involves a reform of the financial system and the institution in charge of this task has been the FROB. The economic growth and the financial stability, nowadays, are the greatest priorities chased by the authorities in charge of the economy. This growth will be noticed, among other factors, when the banking credit turns back to the real economy, therefore, we first have to ensure we have healthy credit entities, cushioned by a good level of capital and which are able to manage properly their risks. (Ibañez et al, 2013). According to achieve financial stability, the regulators are trying to achieve this goal by imposing reforms and precautionary measures, and one the most important is Basel III. Boosted by the Comity of Basel, which is formed by members of the G-20, Basel III, is the third agreement in which it establishes more demanding requirements concerning solvency and liquidity than the previous ones. Basel III recommends the introduction of additional capital buffers with the aim of protecting the system when it is under risk of being altered. It also prefers a more supervised, controlled and settled banking system. These recommendations are not legally binding, for it is each States responsibility to introduce them into their own legal framework. This essay, through the study of major banks of the Ibex-35, has analyzed the impact, which these reforms, having been introduced into the legal system, have on the Spanish financial system. Finally, it has verified that these measures will help prevent a future crisis of having such a great impact on the financial systems all across the world.